Lư hương có nhiều kiểu dáng, đa dạng về kích thước, hình dáng, hình dáng (vuông, tròn, dài, ngắn); vật liệu cũng khác nhau, chẳng hạn như đồng, sắt, thiếc, đá và gốm, phản ánh giá trị khác nhau của chúng; và chúng được khắc các hoa văn và ký tự khác nhau để biểu thị các công dụng khác nhau của chúng.
Trong những nhà có bài vị tổ tiên, một lư hương được đặt nổi bật trên bàn thờ. Phật tử có tượng Phật ở nhà cũng đặt một lư hương; Đạo giáo dùng lư hương để cúng thần linh, tất cả chỉ để thắp hương.
Lư hương rất đa dạng về chủng loại, hình dáng khác nhau được đặt ở những vị trí khác nhau và dùng để đốt các loại nhang khác nhau. Ví dụ như lư hương lớn ở giữa chánh điện hay trên bậc thềm ngoài cổng thường được đúc từ kim loại như đồng, sắt, hoặc chạm khắc bằng đá, trên thân có khắc tên chùa để tín đồ cắm nhang. Lư hương trên bàn thờ trong chánh điện được làm bằng đồng, đá hoặc gốm, dùng để đốt gỗ đàn hương. Trong các ngôi chùa Phật giáo, chánh điện thường có một khay lư hương hình chữ nhật chứa một chiếc lư hương nhỏ bằng gỗ đàn hương tinh xảo. Một khung lư hương thêu treo phía trước mâm tạo cảm giác trang nghiêm và đẹp mắt. Đây là lư hương độc quyền của trụ trì. Sau khi làm lễ Phật ở chánh điện xong, nếu trụ trì có nhu cầu đi thăm các chánh điện khác thì người thị giả bưng mâm đi trước, theo sau là trụ trì sang phụ sảnh để dâng hương.
Lư hương ngang phù hợp hơn với các bàn thờ tại gia dành cho tín đồ tại gia. Chúng có sẵn bằng đồng hoặc sứ. Một đoạn tre ở dưới chân nhang được cắt bỏ và đặt phẳng bên trong lư hương để tro không bay ra làm bẩn bàn cúng. Lư hương nhỏ bằng gỗ chạm hình hoa sen có tay cầm dài. Chúng chỉ có thể cầm một nén nhang và được sử dụng trong các nghi lễ Phật giáo do hòa thượng chủ trì và người bảo trợ cầm; chúng được gọi là đầu đốt tay. Ngoài ra còn có các loại lư hương chuyên dùng để đốt bột nhang, có hình dáng giống như những chiếc hộp. Chúng chủ yếu được đúc bằng đồng và có ba lớp. Lớp dưới đựng khuôn nhang, lớp giữa đựng bột nhang, lớp trên là nơi thắp hương. Các khuôn hầu hết đều có khắc chữ triện “trường thọ” hay “hạnh phúc”, được đúc thành hình uốn khúc liên tục, dày khoảng 0,4 cm. Bột hương được cho vào khuôn tạo thành hoa văn đẹp mắt. Sau đó nó được đốt lên và đậy nắp lại để cháy theo thứ tự, rất trang nhã. Những lư hương này ít khi dùng để cúng Phật, tổ tiên mà chủ yếu dùng để thắp hương ở hiệu sách.